Selon Fitch Ratings, les banques islamiques appelées par euphémisme « banques  participatives » au Maroc peuvent stimuler modestement la croissance des dépôts dans le pays

La banque centrale du Maroc a accordé ses premières licences aux banques islamiques la semaine dernière, rappelle Fitch Ratings qui ajoute que la possibilité d'offrir des produits bancaires islamiques pourrait augmenter leurs bases de dépôt de 5% à 10%. La capacité de croissance de la base de dépôt est positive pour le développement économique du Maroc, car les dépôts représentent environ 70% du financement du secteur bancaire, indique Fitch Ratings.

Selon ce dernier, il est probable que les banques participatives prennent une part de marché importante auprès des banques conventionnelles bien établies. Fitch Ratings indique qu’au Maroc, la pénétration bancaire est élevée avec 70% des adultes détenant un compte bancaire.

Fitch Ratings estime également que la croissance des banques participantes sera affectée par plusieurs facteurs, dont la sensibilisation à la finance islamique, les taux de croissance démographique et les développements réglementaires. De manière positive, la banque centrale a établi un conseil central de la charia des chercheurs islamiques pour superviser le secteur, ce qui devrait contribuer à fournir un cadre cohérent dans lequel les banques peuvent opérer. Une plus grande clarté sur les aspects essentiels, comme la façon dont les banques participantes géreront leur liquidité de manière conforme à la charia et la façon dont les contrats de financement seront établis contribueraient à stimuler le secteur.

Par ailleurs, Fitch Ratings indique que les taux de croissance du secteur bancaire marocain ont été instables ces dernières années, reflétant des tendances économiques instables. La croissance des dépôts (près de 7% en 2016) a dépassé la croissance des prêts (3,9%) au cours des dernières années, mais la demande de crédit devrait accélérer en ligne avec une amélioration des perspectives économiques en 2017.

Les banques appartenant à des actionnaires nationaux, comme Attijariwafa Bank, BMCE Bank, Groupe Banque Centrale Populaire et Crédit Immobilier et Hôtelier, ont opté pour l'établissement de filiales de participation distinctes, tandis que les filiales contrôlées par des société comme Société Générale Marocaine de Banques (contrôlée par Société Générale), Banque Marocaine pour le Commerce et l'Industrie (BNP Paribas) et Crédit du Maroc (Crédit Agricole), ont choisi de fournir des services par le biais de «banques de fonds» islamiques spéciales, souligne Fitch Ratings.